Come sono costruiti

Indici Fideuram dei Fondi Comuni di Investimento di Diritto Italiano Armonizzati
Gli Indici Fideuram dei Fondi Comuni sono stati istituiti nel dicembre 1983 in concomitanza con l'esordio sul mercato finanziario italiano dei fondi comuni di investimento mobiliare. Il calcolo viene effettuato giornalmente prendendo a riferimento il sistema di classificazione dei fondi adottato dall'Associazione di categoria Assogestioni (le categorie dei fondi sono pubblicate su “Il Sole 24 Ore”). Esistono infatti indici Fideuram per ciascuna delle categorie di fondi riconosciute, a cui si aggiunge l’indice generale che comprende tutte le categorie dei fondi di diritto italiano.

 

Metodologia di calcolo
Il calcolo degli Indici Fideuram dei Fondi Comuni di Investimento comprende tutti i fondi italiani in attività alla fine di ogni trimestre solare (31 marzo, 30 giugno ecc.).
Gli indici sono calcolati come media ponderata delle quotazioni giornaliere dei fondi rientranti in una data categoria o sottocategoria rapportate alla quotazione base.
La ponderazione resta quindi invariata per un trimestre, prendendo a riferimento i patrimoni dei fondi valorizzati alla fine del trimestre solare precedente. I fondi di nuova emissione entrano a far parte del calcolo dal trimestre solare successivo a quello della data di emissione sul mercato.
In seguito all’entrata in vigore della nuova normativa fiscale dei fondi comuni di investimento che prevede, con effetto dal 1° luglio 2011, il passaggio dal regime di tassazione sul maturato a quello sul risultato realizzato, la metodologia di calcolo degli Indici Fideuram non ha subito modifiche: infatti, in luogo delle quotazioni nette dei fondi sono utilizzate le quotazioni lorde. Pertanto le serie storiche non hanno subito interruzioni. In aggiunta alle serie storiche calcolate utilizzando le quotazioni ufficiali (nette sino al 30 giugno 2011 e lorde dal 1° luglio 2011), sono disponibili anche le serie storiche degli indici “lordizzati”, consultabili nella sezione “Serie storiche / Archivio storico serie lorde”.


Indice Generale
Viene calcolato come media ponderata degli indici di categoria (azionario, bilanciato, obbligazionario, flessibile, liquidità).

Indice Fideuram dei Fondi Comuni di Investimento di Diritto Lussemburghese

Il calcolo degli Indici Fideuram dei Fondi Lussemburghesi comprende tutti i fondi classificati lussemburghesi storici in attività alla fine di ogni trimestre solare (31 marzo, 30 giugno ecc.).

 

Nota
Il “Sistema Indici Fideuram dei Fondi Comuni Italiani Armonizzati” è stato adeguato alla nuova classificazione Assogestioni, in vigore dal 1 luglio 2003.
Con la nuova classificazione sono state istituite nuove categorie all’interno dei comparti azionario, obbligazionario e liquidità ed è stata eliminata la categoria “Obbligazionari Area Europa”.
Le categorie “Bilanciati” e “Flessibili” sono rimaste invariate.
Inoltre, al fine di assicurare la continuità delle serie storiche, sono stati mantenuti gli indici aggregati degli “Azionari Settoriali” e degli “Obbligazionari Area Dollaro”.
In seguito alle modifiche delle regole di classificazione dei fondi di liquidità da parte di Assogestioni, in vigore dal 15 febbraio 2012, il comparto liquidità e le relative categorie sono stati ridenominati “di mercato monetario”.
A partire dal mese di giugno del 2012, il “Sistema Indici Fideuram” è stato adeguato all’introduzione da parte di Assogestioni della nuova categoria “Obbligazionari Italia”.
La tabella sottostante illustra le modalità di migrazione dalla vecchia alla nuova classificazione e la data di inizio della serie storica.
Alcuni indici sono contrassegnati con ‘n.c.’ (non calcolato), in quanto non sono rappresentati da un numero sufficiente di fondi.


INDICI FIDEURAM DEI FONDI COMUNI DI DIRITTO ITALIANO ARMONIZZATI
VECCHIA CLASSIFICAZIONE
(in vigore fino al 30/06/2003
NUOVA CLASSIFICAZIONE
(in vigore dal 1/07/2003)
BASE 100
al
DATA
CHIUSURA
GENERALE
GENERALE
31/12/98
 
AZIONARI
AZIONARI
31/12/98
 
Az. Italia
Az. Italia
31/12/98
 
Az. Area Euro
Az. Area Euro
31/12/98
 
Az. Europa
Az. Europa
31/12/98
 
Az. America
Az. America
31/12/98
 
Az. Pacifico
Az. Pacifico
31/12/98
 
Az. Paesi Emergenti
Az. Paesi Emergenti
31/12/98
 
Az. Paese
Az. Paese(10)
28/12/01
30/12/10
Az. Internazionali
Az. Internazionali
31/12/98
 
Az. Altre Specializzazioni
Az. Altre Specializzazioni (8)
31/12/98
30/06/09
Az. Settoriali
Az. Settoriali (16)
28/12/01
 04/05/18 
 
Az. Energia e Materie Prime(5)
30/06/03
28/12/07
 
Az. Industria
n.c.
 
 
Az. Beni di Consumo(4)
30/06/03
29/06/07
 
Az. Salute(7)
30/06/03
31/03/09
 
Az. Finanza(6)
30/06/03
30/06/08
 
Az. Informatica(7)
30/06/03
31/03/09
 
Az. Servizi di Telecomunicazione(3)
30/06/03
30/09/05
 
Az. Servizi di Pubblica Utilità(2)
30/09/03
31/12/04
 
Az. Altri Settori(9)
30/06/03
30/12/09
 
BILANCIATI
BILANCIATI
31/12/98
 
Bilanciati
Bilanciati
29/09/00
 
Bilanciati Azionari
Bilanciati Azionari(11)
29/09/00
30/12/10
Bilanciati Obbligazionari
Bilanciati Obbligazionari
29/09/00
 
 
OBBLIGAZIONARI
OBBLIGAZIONARI
31/12/98
 
 
Obbl. Italia(14)
29/06/12
14/09/15
 
Obbl. Italia(15)
31/03/16
 
Obbl. Area Euro Breve Termine
Obbl. Euro Governativi Breve Termine
31/12/98
 
Obbl. Area Euro Medio/Lungo Termine
Obbl. Euro Governativi Medio/Lungo Termine
31/12/98
 
 
Obbl. Euro Corporate Investment Grade
30/06/03
 
 
Obbl. Euro High Yield
n.c.
 
Obbl. Area Europa
 
31/12/98
30/06/03
Obbl. Area Dollaro
Obbl. Area Dollaro
31/12/98
 
 
Obbl. Dollaro Governativi Breve Termine
n.c.
 
 
Obbl. Dollaro Governativi Medio/Lungo Termine(13)
30/06/03
10/10/14
 
Obbl. Dollaro Corporate Investment Grade
n.c.
 
 
Obbl. Dollaro High Yield
n.c.
 
Obbl. Area Yen
Obbl.Yen(4)
31/12/98
29/06/07
Obbl. Paesi Emergenti
Obbl. Paesi Emergenti
31/12/98
 
Obbl. Internazionali
Obbl. Internazionali Governativi
31/12/98
 
 
Obbl. Internazionali Corporate Investment Grade(5)
31/03/04
28/12/07
 
Obbl. Internazionali High Yield
n.c.
 
Obbl. Altre Specializzazioni
Obbl. Altre Specializzazioni(1)
31/12/98
 
Obbl. Misti
Obbl. Misti
31/12/98
 
 
Obbl. Flessibili
30/06/03
 
 
LIQUIDITA'
MERCATO MONETARIO(12)
31/12/98
 
Liquidità Area Euro
Mercato Monetario Area Euro(17)
31/12/98
 12/04/19
 
Mercato Monetario Area Dollaro
n.c.
 
 
Mercato Monetario Area Yen
n.c.
 
 
Mercato Monetario Altre Valute
n.c.
 
 
FLESSIBILI
FLESSIBILI
31/12/98
 
Flessibili
Flessibili
31/12/98
 

 

INDICE FIDEURAM DEI FONDI COMUNI DI DIRITTO LUSSEMBURGHESE
FONDI LUSSEMBURGHESI
FONDI LUSSEMBURGHESI
30/12/82
 

 

Note:
Gli indici delle categorie contrassegnati con 'n.c.' non sono calcolati poiché al 29/03/2019 non sono stati rappresentati da un numero sufficiente di fondi.

 

(1) La serie storica a decorrere dal 1/7/2003 è stata ricalcolata in data 22/9/2003

(2) L'indice "Azionari Servizi di Pubblica Utilità" non viene piu' calcolato dal 3/1/2005 per insufficienza di fondi nel paniere (1 fondo).

(3) L'indice "Azionari Servizi di Telecomunicazione" non viene piu' calcolato dal 3/10/2005 per insufficienza di fondi nel paniere (3 fondi).

(4) Gli indici "Azionari Beni di Consumo" e "Obbligazionari Yen" non vengono piu' calcolati dal 2/7/2007 per insufficienza di fondi nel paniere (2 fondi).

(5) Gli indici "Azionari Energia e Materie Prime" e "Obbligazionari Internazionali Corporate Investment Grade" non vengono piu' calcolati dal 2/1/2008 per insufficienza di fondi nei panieri (1 fondo per il primo e 2 per il secondo).

(6) Gli indici "Azionari Finanza" non vengono piu' calcolati dal 1/7/2008 per insufficienza di fondi nel paniere (2 fondi).

(7) Gli indici "Azionari Salute" e "Azionari Informatica" non vengono piu' calcolati dal 1/4/2009 per insufficienza di fondi nei panieri (2 fondi)

(8) Gli indici "Azionari Altre Specializzazioni" non vengono più calcolati dal 1/7/2009 per insuffcienza di fondi nel paniere (2 fondi)

(9) Gli indici "Azionari Altri Settori" non vengono piu' calcolati dal 4/1/2010 per insufficienza di fondi nel paniere (2 fondi)

(10) Gli indici "Azionari Paese" non vengono piu' calcolati dal 3/1/2011 per insufficienza di fondi nel paniere (nessun fondo)

(11) Gli indici "Bilanciati Azionari" non vengono piu' calcolati dal 3/1/2011 per insufficienza di fondi nel paniere (2 fondi)

(12) Gli indici "Liquidità" sono stati ridenominati di "Mercato Monetario" a decorrere dal 15/2/2012

(13) Gli indici "Obbl. Dollaro Governativi Medio/Lungo Termine " non vengono piu' calcolati dal 10/10/2014 per insufficienza di fondi nel paniere

(14) Gli indici "Obbligazionari Italia" non vengono piu' calcolati dal 14/9/2015 per insufficienza di fondi nel paniere

(15) Si sono riformate le condizioni per il calcolo quotidiano dell’indice "Obbligazionari Italia". Il livello è stato fatto partire con base 100 il 31 marzo 2016

(16)  L' indice "Az. Settoriali" non viene più calcolato dal 04/05/2018 per insufficienza di fondi nel paniere

(17)  L'indice "Mercato Monetario Area Euro" non viene più calcolato dal 12/04/2019 per insufficienza di fondi nel paniere